Change search
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
Financial Risk Management: In An Integrated Framework
Blekinge Institute of Technology, School of Management.
Blekinge Institute of Technology, School of Management.
2010 (English)Independent thesis Advanced level (degree of Master (One Year))Student thesisAlternative title
Finansiell riskhantering : i en integrerad ram (Swedish)
Abstract [en]

From our thesis, we have concluded that any corporation can generate value creation by mitigating and reducing the impacts of losses associated with financial risks. This can be done by implementing three steps of measuring, controlling and managing corporate-wide risks with applications of better capital adequacy regulations of Basel Accord & conventional practices of VaR, insurance, hedging and derivative in an integrated framework. From theoretical books, journals, we explored the value of using Basel Accords & Value at Risk (VaR) tool for Financial Risk Management and analyzed its pros and cons. The Basel Accord provides the guidelines and regulations for all the banks of world for better capital adequacy. It is apparent that Value at Risk has developed as a successful financial risk assessment methodology of corporations in the last decade. There are three methodologies in which Value at Risk can be measured. Danske Bank and Maersk - A.P Moller Group also use VaR for financial risk management. Insurance is valuable to corporations in the context of mitigating the impacts of operational risk. Hedging against various kinds of risks is a common practice in financial institutions. Normally hedging is exercised in banks with derivatives. Corporate risk management through hedging against risks with derivatives minimizes the risks and thereby increasing the efficiency and worthiness of banks. Through our case study to Maersk - A.P Moller Group, we can observe that Hedging and Derivatives are commonly used to mitigate their interest rate and rate of exchange risks.

Abstract [sv]

Från vår uppsats har vi dragit slutsatsen att alla företag kan generera värdeskapande av förmildrande och Minska påverkan av förluster i samband med finansiella risker. Detta kan göras genom att genomföra tre steg för mätning, styrning och hantering av företags-omfattande risker med tillämpningar av bättre kapital tillräckliga föreskrifter Baselöverenskommelsen och konventionella metoder för VaR, försäkring, säkring och derivat i en integrerad ram. Från teoretiska böcker, tidskrifter, utforskade vi värdet av att använda Basel Accords & Value at Risk (VaR) verktyg för finansiell riskhantering och analyserat dess fördelar och nackdelar. Baselöverenskommelsen ger riktlinjer och föreskrifter för alla banker i världen för bättre kapitaltäckning. Det är uppenbart att Value at Risk har utvecklats som en framgångsrik ekonomisk risk värderingsmetoder av företag under det senaste decenniet. Det finns tre metoder som Value at Risk kan mätas. Danske Bank och Maersk - AP Møller-koncernen använder också VaR för finansiell riskhantering. Försäkring är värdefullt för företag inom ramen för mildra effekterna av operativ risk. Säkring mot olika slags risker är vanligt i finansiella institutioner. Normalt säkring utövas i banker med derivat. Företag riskhantering genom hedging mot risker med derivat minimerar riskerna och därmed öka effektiviteten och värdighet av banker. Genom vår fallstudie till Maersk - AP Møller-koncernen, kan vi konstatera att Säkring och Derivat används ofta för att lindra ränta och växelkurs risker. Listen Read phonetically Dictionary - View detailed dictionary

Place, publisher, year, edition, pages
2010. , 81 p.
Keyword [en]
Risk Management, finance, derivatives, VaR, Hedging, insurance
National Category
Business Administration
Identifiers
URN: urn:nbn:se:bth-2117Local ID: oai:bth.se:arkivex930CDC314B011B3AC125779D006866A6OAI: oai:DiVA.org:bth-2117DiVA: diva2:829383
Uppsok
Social and Behavioural Science, Law
Supervisors
Note
+45 27517172Available from: 2015-04-22 Created: 2010-09-13 Last updated: 2015-06-30Bibliographically approved

Open Access in DiVA

fulltext(878 kB)1135 downloads
File information
File name FULLTEXT01.pdfFile size 878 kBChecksum SHA-512
3f8d15034cdf1d7295a4bd6be1b44ce0cca6382b5c28dc24b6b7c9c2d2832559cd6ac8377a59673df2ffb84aa756b9b6ab14ebd1173f3268910e3d6c8c04c2d1
Type fulltextMimetype application/pdf

By organisation
School of Management
Business Administration

Search outside of DiVA

GoogleGoogle Scholar
Total: 1135 downloads
The number of downloads is the sum of all downloads of full texts. It may include eg previous versions that are now no longer available

urn-nbn

Altmetric score

urn-nbn
Total: 135 hits
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf