Change search
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
En kvantitativ undersökning av SABR-modellen
Linnaeus University, Faculty of Science and Engineering, School of Computer Science, Physics and Mathematics.
2010 (Swedish)Independent thesis Basic level (degree of Bachelor), 10 credits / 15 HE creditsStudent thesis
Abstract [sv]

För att prissätta optioner är val av modell en viktig fråga. I denna kandidatuppsats

beskrivs både Black & Scholes modell och SABR-modellen. Förstnämnda modell är

enklare än SABR-modellen men bygger på antaganden som inte stämmer överens med

verkligheten. Den ger heller inte någon explicit formel för den implicita volatiliteten

och predikterar inte heller på ett korrekt sätt fenomenet volatility smile vilket

observeras på marknaden.

Syftet med uppsatsen är att utvärdera prestandan hos SABR-modellen och

användarvänligheten, samt att undersöka lite av teorin bakom modellen och vissa av

dess egenskaper. Till grund för beräkningarna ligger datamaterial hämtat från Nasdaq

OMX Nordic.

Enligt mina beräkningar är resultatet att SABR-modellen endast presterar marginellt

bättre än Black & Scholes-modellen. Dock kan även små förbättringar spela stor roll i

dessa sammanhang.

Place, publisher, year, edition, pages
2010. , p. 37
Keywords [sv]
Option, Black & Scholes modell, SABR-modellen, volatility smile, implicit volatilitet
Identifiers
URN: urn:nbn:se:lnu:diva-7644OAI: oai:DiVA.org:lnu-7644DiVA, id: diva2:344886
Uppsok
Physics, Chemistry, Mathematics
Supervisors
Examiners
Available from: 2010-08-23 Created: 2010-08-22 Last updated: 2016-05-09Bibliographically approved

Open Access in DiVA

fulltext(398 kB)457 downloads
File information
File name FULLTEXT01.pdfFile size 398 kBChecksum SHA-512
d3671c9acf0434fbe5cc3de03880faa00c3f67ef2a60282fbdf7a9a3e767feaf2f92c6321cbb34fb8b3af8c9d30fec87d4d257209fe2cbb2786cdf0f2c7f8a64
Type fulltextMimetype application/pdf

By organisation
School of Computer Science, Physics and Mathematics

Search outside of DiVA

GoogleGoogle Scholar
Total: 457 downloads
The number of downloads is the sum of all downloads of full texts. It may include eg previous versions that are now no longer available

urn-nbn

Altmetric score

urn-nbn
Total: 328 hits
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf