Endre søk
RefereraExporteraLink to record
Permanent link

Direct link
Referera
Referensformat
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annet format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annet språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
On Option-Valuation in Illiquid Markets: Invariant Solutions to a Nonlinear Model
Högskolan i Halmstad, Akademin för informationsteknologi, Halmstad Embedded and Intelligent Systems Research (EIS), Tillämpad matematik och fysik (MPE-lab).
2008 (engelsk)Inngår i: Mathematical control theory and finance / [ed] Andrey Sarychev; et al, Berlin: Springer Berlin/Heidelberg, 2008, s. 71-94Konferansepaper, Publicerat paper (Annet vitenskapelig)
Abstract [en]

The present model describes a perfect hedging strategy for a large trader. In this case the hedging strategy affects the price of the underlying security. The feedback-effect leads to a nonlinear version of the Black-Scholes partial differential equation. Using Lie group theory we reduce in special cases the partial differential equation to some ordinary differential equations. The Lie group found for the model equation gives rise to invariant solutions. Families of exact invariant solutions for special values of parameters are described. © 2008 Springer-Verlag Berlin Heidelberg.

sted, utgiver, år, opplag, sider
Berlin: Springer Berlin/Heidelberg, 2008. s. 71-94
Emneord [en]
Hedging strategy, Control theory, Finance, mathematical models
HSV kategori
Identifikatorer
URN: urn:nbn:se:hh:diva-5856DOI: 10.1007/978-3-540-69532-5_5ISI: 000260160700005Scopus ID: 2-s2.0-84895313351ISBN: 978-3-540-69531-8 (tryckt)ISBN: 3-540-69531-1 (tryckt)ISBN: 978-3-540-69532-5 (tryckt)OAI: oai:DiVA.org:hh-5856DiVA, id: diva2:352451
Konferanse
Workshop on Mathematical Control Theory and Finance, Lisabon, PORTUGAL, 10-14 April, 2007
Tilgjengelig fra: 2010-09-22 Laget: 2010-09-21 Sist oppdatert: 2018-03-23bibliografisk kontrollert

Open Access i DiVA

fulltekst(587 kB)291 nedlastinger
Filinformasjon
Fil FULLTEXT01.pdfFilstørrelse 587 kBChecksum SHA-512
53ca2fb1b95dabe860f8c11273bf3a8d1c59c88b9f619621e2877cf769d56d32c2f3e414c433323ecdc3e3c3e01e757984de8db7ffa193c768baec9710a5232a
Type fulltextMimetype application/pdf

Andre lenker

Forlagets fulltekstScopus

Søk i DiVA

Av forfatter/redaktør
Bordag, Ljudmila A.
Av organisasjonen

Søk utenfor DiVA

GoogleGoogle Scholar
Totalt: 291 nedlastinger
Antall nedlastinger er summen av alle nedlastinger av alle fulltekster. Det kan for eksempel være tidligere versjoner som er ikke lenger tilgjengelige

doi
isbn
urn-nbn

Altmetric

doi
isbn
urn-nbn
Totalt: 269 treff
RefereraExporteraLink to record
Permanent link

Direct link
Referera
Referensformat
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annet format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annet språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf